Ми повернулися. Єдиний подкаст, який треба слухати щотижня. Ніякої політики. Тільки технології. - Придбання NVIDIA Groq за $20 млрд - Manus придбана Meta за $2BN - Чому Сем Олтман не переймається розмиванням OpenAI - Чому вихід на біржу більше не має сенсу Spotify 👉 Youtube 👉 Apple Podcasts 👉 Мої 6 висновків з @jasonlk та @rodriscoll 👇

1. Всі зараз йдуть за Nvidia Чи то купівля у AMD, партнерство з Broadcom, чи створення власних чипів... Показники NVIDIA цього року все одно будуть вражаючими. Але, ймовірно, ми побачимо, як конкурентний тиск почне зростати. Буду радий почути ваші думки з цього приводу@andrewdfeldman @stanboland @beffjezos

2. Чому Nvidia витратила 20 мільярдів на Groq NVIDIA має найбільшу у світі ринкову капіталізацію, створює складний технічний продукт і бере з невеликої кількості клієнтів 75% валової маржі. Останнє, що їм потрібно — це хтось, хто може створити приблизно схожий продукт — і це Groq. Купівля конкурента і усунення потенційного тиску маржі менш ніж за 1% ринкової капіталізації та 20% річного вільного грошового потоку того варте. Буду радий почути ваші думки з цього приводу@GavinSBaker @chamath @RaghuRaghuram

3. Чи може світ підтримувати десять нових лабораторій AGI чи ні? Ми не знаємо, чи достатньо нових територій у ШІ, які не будуть анексовані OpenAI, Anthropic та іншими великими лабораторіями. Нові лабораторії повинні суттєво відрізнятися, щоб виправдати багатомільярдні оцінки. Буде цікаво побачити, чи зможе світ підтримати 10 дослідницьких лабораторій із 10 різними варіантами ШІ. Буду радий почути ваші думки з цього приводу@eisokant @paulbz @ylecun @LiamFedus @AnjneyMidha

4. Чому OpenAI має найбільший комп'ютер на основі акцій серед усіх компаній за всю історію? Якщо ви генеральний директор і не маєте акцій, вам не варто хвилюватися про розбавлення. Сем хоче створити найкращу компанію з ШІ. Якщо йому потрібно використовувати капітал для найму та утримання, це не впливає на нього як на акціонера.

5. Ви можете визначити топ-0.1% засновника, навіть не спілкуючись з ним У мене було кілька виходів із холодних вхідних угод на мільярди доларів. Я аналізую вхідні дані та вимірюю якість засновника. Уявити, що ШІ міг би зробити це краще, — це не стрибок віри. Чи вважаєте ви, що можна виміряти якість засновників, не говорячи @rabois @dharmesh @infoarbitrage @honam

6. Чому Наван зараз — це справжня покупка! - 27% зростання - Торгівля 4x ARR - Позитивний грошовий потік - Прибутковість на не-GAAP основі. Таймінг IPO та відставка фінансового директора означали зниження коштів наразі. Вона, ймовірно, недооцінена на 30-40%. Буду радий почути ваші думки з цього приводу@arifj @bhorowitz