Miksi Trumpin 10 %:n korkokatto ei ymmärrä (ja miten ketjulainat voisivat korjata luoton) Trump on väärässä Äskettäin @realDonaldTrump arvosteli voimakkaasti yhdysvaltalaisia luottokorttiyhtiöitä yli 20 %:n myöhästyneiden korkojen veloittamisesta ja perusteli, että nämä korot tulisi rajoittaa 10 %:iin. Mutta tämä on väärä lähestymistapa. Korkeat luottokorttikorot eivät ole pelkästään Yhdysvaltojen ongelma. Isossa-Britanniassa luottokorttien korot ovat jopa korkeammat kuin Yhdysvalloissa. Etelä-Koreassa ja Japanissa ne ovat tyypillisesti 15–20 % välillä. Miksi luottokorttien korot ovat niin korkeat Koska Yhdysvaltain valtionlainojen tuotot ovat noin 4 %, on oikeutettua kysyä, miksi luottokorttien myöhästymiskorot ovat niin korkeita. Vastaus on yksinkertainen. Korkotasot heijastavat riskihinnoittelua. - Ensinnäkin, luottokorttivelka on vakuudeton. Toisin kuin asuntolainoissa, vakuuksia ei ole, mikä tekee perinnästä vaikeaa. - Toiseksi, maksukyvyttömyysriski on todellinen. Lainanottajilla, jotka jäävät jälkeen luottokorttimaksuissa, tulot ovat usein epävakaita tai he ovat taloudellisesti haavoittuvaisia. Tämän seurauksena oletusarvot ovat yleisiä. Yhdysvalloissa keskimääräinen perintäprosentti on noin 5–6 %. - Kolmanneksi, markkinointikustannukset ovat merkittäviä. Luottokorttiyhtiöt käyttävät paljon rahaa palkinto-ohjelmiin, kampanjoihin ja mainontaan saadakseen asiakkaita. - Neljänneksi, markkinarakenne on suljettu ja keskittynyt. Luottokorttimarkkinoita hallitsee pieni joukko suuria toimijoita, mikä rajoittaa kilpailua. Tästä syystä luottokorttien myöhästyneet korot tulisi muovautua markkinavoimien mukaan. Jos ne ovat lain rajoittamia, odottamattomat seuraukset ovat todennäköisiä. Esimerkiksi, jos maksuhäiriöprosentti on rajoitettu 10 prosenttiin, luottokorttiyhtiöt saattavat yksinkertaisesti lopettaa korttien myöntämisen taloudellisesti haavoittuville kuluttajille kokonaan. Toisaalta on myös totta, että luottokorttiyhtiöt ansaitsevat erittäin korkeita korkotuloja. Vuonna 2024 Discover raportoi 3,6 miljardia dollaria neljännen neljänneksen luottokorttien korkotuloja, kun taas maksuhäiriöiden aiheuttamat tappiot olivat yhteensä 1,2 miljardia dollaria. Ketjulainaus voi korjata tämän ...