為什麼特朗普的10%利息上限錯失重點（以及鏈上借貸如何修復信用） 特朗普錯了 最近，@realDonaldTrump 強烈批評美國信用卡公司對逾期賬款收取超過20%的利息，認為這些利率應該限制在10%。 但這是錯誤的方法。 高信用卡利率並不是美國獨有的問題。在英國，信用卡利率甚至高於美國。在南韓和日本，通常在15%到20%之間。 為什麼信用卡利率這麼高 考慮到美國國債收益率約為4%，不禁要問為什麼信用卡逾期利率這麼高。答案很簡單。 利率反映風險定價。 - 首先，信用卡債務是無擔保的。與抵押貸款不同，沒有擔保品，這使得回收困難。 - 其次，違約風險是真實存在的。逾期信用卡付款的借款人通常收入不穩定或財務脆弱。因此，違約情況很常見。在美國，平均的撇帳率約為5%到6%。 - 第三，市場營銷成本相當高。信用卡公司在獎勵計劃、促銷和廣告上花費大量資金以獲取客戶。 - 第四，市場結構封閉且集中。信用卡市場由少數大型參與者主導，這限制了競爭。 因此，信用卡逾期利率應該由市場力量決定。如果法律限制它們，可能會產生意想不到的後果。例如，如果逾期利率限制在10%，信用卡公司可能會完全停止向財務脆弱的消費者發卡。 話雖如此，信用卡公司確實賺取了非常高的利息收入。在2024年，Discover報告第四季度信用卡利息收入為36億美元，而違約損失總計為12億美元。 鏈上借貸可以解決這個問題 ...